Методология анализа

Система собирает финансовые показатели по каждой акции: рентабельность (ROE, ROA, маржинальность), долговая нагрузка (Debt/Equity, чистый долг/EBITDA), оценка (P/E, P/BV, EV/EBITDA), дивиденды, темпы роста выручки и прибыли за 3 года, и другие. Эти данные обновляются после выхода квартальной и годовой отчётности.

Все 209 акций разделены на 7 секторов: Финансы, Энергоресурсы, Металлы, Промышленность, Потребительский, Технологии, Электроэнергетика и телеком. Сравнение происходит внутри сектора — это обеспечивает корректную оценку, т.к. у каждой отрасли своя норма рентабельности и долговой нагрузки.

Каждый показатель нормализуется методом Z-Robust: значение сравнивается с медианой сектора и масштабируется по межквартильному размаху (IQR), обеспечивая устойчивость к выбросам — одна аномальная компания не искажает оценку остальных. У каждого сектора 4–7 ключевых метрик, валидированные на исторических данных с 2021 года.

Помимо базового секторного скора, каждая акция оценивается по четырём дополнительным профилям: Дивидендный — стабильность и размер выплат; Балансовый — финансовая устойчивость и долговая нагрузка; Качество — рентабельность и эффективность бизнеса; Рост — темпы увеличения выручки и прибыли. Профиль активируется, только если у компании достаточно данных для корректной оценки.

Система отслеживает состояние рынка (растущий тренд, падающий, боковой или шок) по индексу IMOEX, а также макроэкономические факторы: ключевую ставку ЦБ, курс рубля и индекс гособлигаций RGBI. В зависимости от режима акцентируются разные качества: в период роста — компании роста, в кризис — устойчивые дивидендные истории, при снижении ставки — технологический сектор.

Все профили, которые проходит компания, объединяются в композитный скор — средневзвешенную оценку. Провал проверки баланса или качества и непройденные профили снижают скор. Ценовой моментум (рост или падение цены за последние месяцы) в скор не входит: это оценка бизнеса и его стоимости, а не тренда. Если данных в отчётности слишком мало или они противоречивы, оценка не ставится. По итоговому скору определяется позиция акции среди всех 209 бумаг и формируется оценка силы фундамента — от «Очень сильный» до «Очень слабый»:

Сетап — это оцифрованный паттерн, который опытный трейдер ищет на графике глазами: определённое поведение цены у значимого уровня, часто в сочетании со всплеском объёма. Мы формализуем эти паттерны в строгие правила, чтобы находить их автоматически по всему рынку — без субъективности и в любой момент времени.

Модель ищет несколько независимых паттернов, и их набор со временем меняется: детектор, переставший подтверждать преимущество на новых данных, снимается с публикации, а проверенный — добавляется. Сейчас в работе, например: ложный пробой — цена пробивает уровень и быстро возвращается обратно (ловушка для вошедших на пробое); сбор ликвидности — резкий «шпиль» за уровень и возврат: крупный игрок выбивает стопы перед движением в обратную сторону; дивергенция — расхождение цены и индикатора импульса (RSI): новый экстремум цены не подтверждается, импульс слабеет; кульминация объёма — широкая свеча на аномальном объёме: «выдох» тренда, когда участники массово закрывают позиции; отбой от уровня — импульсная реакция от уровня, подтверждённого несколькими касаниями. Актуальный перечень всегда виден в фильтре «Тип сетапа» на странице Сетапы — там же статистика по каждому из них.

Значимые уровни — поддержки и сопротивления, экстремумы дня и недели, зоны плотности — строятся на дневном (D1) и недельном (W1) графиках, где их видят все участники рынка. А сам момент входа ловится на часовом (1H) графике. Такой multi-timeframe-подход отсекает мелкий шум и привязывает сделку к уровням, которые действительно работают.

Красивый паттерн на графике сам по себе ещё ничего не значит. Поэтому каждый сетап проходит walk-forward бэктест на данных с 2019 года по настоящее время. Проверяется не «паттерн вообще», а конкретное сочетание тип × ликвидность × направление × рыночный режим: на витрину попадают только комбинации, у которых преимущество сохранялось и в прошлом, и на «будущих» (отложенных) данных. Сочетания без подтверждённого эджа отсеиваются.

Для каждого сетапа показываются честные числа из бэктеста. E[R] — средний результат в единицах риска (R), где 1R = расстояние от входа до стопа. Win Rate — доля сделок, закрытых в плюс. Размер выборки — сколько исторических сделок легло в основу оценки. Отдельный маркер надёжности подсказывает, насколько можно доверять статистике (проверено / средне / мало данных).

У каждого сетапа есть готовая геометрия: точка входа, стоп-лосс за экстремумом паттерна и цель, заданная в R-кратности риска. После достижения цели включается трейлинг-стоп: он подтягивается за ценой и позволяет забрать продолжение движения, если оно есть. Параметры выхода тоже подобраны по бэктесту, а не «на глаз».